Monday, November 14, 2016

M De Los Tipos A Multivariante Enfoque En Pares Trading

Comercio de pares es una estrategia comercial popular que intenta aprovechar las ineficiencias del mercado a fin de obtener ganancias. Este enfoque, en su formulación clásica, utiliza la información de las dos únicas acciones (una acción y sus pares) en la formación de las señales de trading. El objetivo de este trabajo es proponer una versión multivariante de pares de comercio, que tratará de crear un par artificial para una acción en particular sobre la base de la información de m activos, en lugar de sólo uno. El rendimiento de tres versiones diferentes del enfoque multivariado se evaluó para el mercado financiero brasileño utilizando datos diarios 2.000-2006 durante 57 activos. Teniendo en cuenta los costos de transacción realistas, se llevó a cabo el análisis de los resultados con el cálculo de los rendimientos y primas excesivas, cálculo de beta y alfa, y el uso de métodos de rutina de carga para la comparación de los indicadores de desempeño contra carteras Construir con señales de comercio al azar. La principal conclusión del trabajo es que la versión propuesta fue capaz de vencer a los de referencia devoluciones y carteras al azar para la mayoría de los parámetros. La actuación se encuentra también superior a la versión clásica de la estrategia, Perlin (2006b). Otra información derivada de la investigación es que la estrategia propuesta recoge la volatilidad de los datos, es decir, las desviaciones estándar anualizada de las rentabilidades son bastante altos. Pero, dicho evento se "paga" por los altos rendimientos positivos en las posiciones largas y cortas. Este resultado también se apoya en los ratios de Sharpe anualizados positivos presentados por la estrategia. En cuanto a los riesgos sistemáticos, los resultados mostraron que la estrategia propuesta tiene una beta estadísticamente significativa, pero no es de alto valor, lo que significa que la relación entre rentabilidad y riesgo para las reglas de comercio sigue siendo atractivo. Descargar Info Si experimenta problemas con la descarga de un archivo, comprobar si tiene la aplicación adecuada para poder verla primero. En caso de problemas adicionales leen las IDEAS página de ayuda. Tenga en cuenta que estos archivos no están en el sitio IDEAS. Por favor, sea paciente ya que los archivos pueden ser grandes. URL del archivo: mpra. ub. uni-muenchen. de/8309/1/MPRA_paper_8309.pdf Información bibliográfica Investigación relacionada Referencias Estadística Correcciones Al solicitar una corrección, por favor mencione el mango de este artículo: RePEc: pra: mprapa: 8309. Ver información general sobre cómo corregir el material en RePEc. Para preguntas técnicas sobre este tema, o para corregir sus autores, título, resumen, bibliográfica o descargar información, comuníquese con: (Ekkehart Schlicht) Si usted ha escrito este artículo y no se ha registrado en RePEc, os animamos a hacerlo aquí. Esto permite vincular su perfil para este artículo. También le permite aceptar citas potenciales a este elemento que no estamos seguros acerca. Si las referencias son falta por completo, puedes añadirlos utilizando este formulario. Si las referencias completas Lista de un elemento que está presente en RePEc, pero el sistema no se vinculan a él, usted puede ayudar con este formulario. Si usted sabe de artículos que citan este faltante, nos puede ayudar a crear esos vínculos añadiendo las referencias pertinentes de la misma manera que el anterior, por cada artículo refiriéndose. Si usted es un autor registrada de este artículo, es posible que también desee comprobar en la pestaña "citas" en su perfil, ya que puede haber algunas citas en espera de confirmación. Tenga en cuenta que las correcciones pueden tardar un par de semanas para filtrar a través de los diferentes servicios RePEc.


No comments:

Post a Comment